【政策风向标】数字人民币箭在弦上，法定数字货币元年到来！

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深圳数字人民币红包事件余温未止，一则在深圳推动数字人民币研发应用和国际合作的新政又铺陈开来，数字人民币成为大热，占据更大媒体重要位置，中央电视台也在密集吹风，其推进速度远远超市场预期。

“风起于青萍之末”，从近期数字人民币超市场预期的进展可以看出，其落地信号不断释放，在国内试点区域流通也将进一步简化使用效率，成为内循环计划里浓墨重彩的一笔。

深圳、苏州已经试点，数字法币呼之欲出

各类重磅利好政策加持，深圳这两天风头正尽。

先是作为数字化试点四城市之一，深圳于10月8日率先实施数字人民币红包，已获大批市民积极申领。

再就是10月11日中共中央办公厅、国务院办公厅印发《深圳建设中国特色社会主义先行示范区综合改革试点实施方案（2020—2025年）》，其中表示将在中国人民银行数字货币研究所深圳下属机构的基础上成立金融科技创新平台，支持开展数字人民币内部封闭试点测试，推动数字人民币的研发应用和国际合作。

先不说深圳这块“飞地”，仅数字人民币这块就足以让普罗大众目惊口呆一会儿。从2014年提出，到2019年8月首次公开亮相，让人惊艳的数字人民币已经开始使用了。

不要惊慌，数字人民币就是你口袋中的人民币，和你头脑中想象的人民币该有的样子一模一样，和你头脑中想象的高科技、隐私等优缺点也都存在，可以说数字人民币就是你想象中的样子。

数字人民币可以在线支付、具有一款APP该有的功能，有点类似支付宝，但更具权威性。不同的是，数字人民币可以离线采用NFC支付，两只手机碰一下即可完成操作。

央行数字人民币尚无官方名称，但内部简称为“DC/EP”，即“数字货币/电子支付”，对应的英文名是“Digital Currency Electronic Payment”。

2020年4月，央行数字货币DC/EP开始在雄安、苏州、成都、深圳四个城市试点。在另外一个试点城市苏州，已经有公务员领到了以数字人民币发放的工资补贴。

从使用场景上看，除餐饮、娱乐、零售等传统线下场景外，还有滴滴、美团、哔哩哔哩（B站）等线上环节。

这意味着，数字人民币已经真真切切走进我们的生活。如果数字人民币试点顺利，或将在全国范围内推进。

比第三方支付晚出道的数字货币是否会挤压第三方支付生存空间？以及国家层面推行数字货币的意义在哪里？

数字人民币一出，微信、支付宝皆成浮云？

很多人担心，数字人民币一经推出，会对国内相关行业，尤其是金融业造成很大冲击。

引发各方担忧的一个重要原因便是，数字人民币就是人民币，是法币。数字人民币定位M0，即流通货币，所有国民不可能拒绝数字人民币，其本身具有强大的硬流通性，它将以全流通环节优势，胜过仅占渠道优势的第三方支付。

以经历十几年发展红利的支付宝、微信等第三方支付为例，第三方支付仅仅是做为支付通道就能盈利，且微信、支付宝等垄断了国内移动支付的绝大部分市场。

这一局势，势必将在法定人民币推出后被彻底打破。正如前文所讲，数字人民币不仅支持在线支付，还支持离线NFC支付。类似具有NFC功能的手机，对北京公交卡进行充值一幕。

虽然微信、支付宝早于十几年前出道，数字人民币至今仍在测试阶段，但数字法币推出后的巨大潜在冲击，用“螳螂捕蝉黄雀在后”来形容数字人民币与微信、支付宝的关系再恰当不过。

但对于银行体系而言，其银行存款利息仍有优势，但对其获客可能产生影响。数字人民币可以不使用银行账号交易。由此也对银行金融科技方面提出更好要求。

当然，为了平滑对现有金融体系的冲击，数字法币或被高层谨慎评估，在使用上现阶段仍以试点、小范围内侧为主，以涓涓细流，来迎接数字法币正式实施的那一天。

关于数字人民币的讨论一波又一波，有人担忧，电子支付便捷的背后，可能面临个人隐私泄露之忧。

在保护公众隐私方面，数字人民币也作出技术保障，实现在流转中可匿名可控，以便使大众隐私信息获得保障。第三方支付显然不具备这一特点。

此外，借助自由APP，法定人民币平台或会较支付宝更热闹，极有可能衍生出更大的生态系统。当然这也看国家层面愿不愿意一家独大这么干。

保护货币主权，现阶段战略意义胜过流通意义？

虚拟货币是大势所趋。

这是一个互联网技术空前发达的阶段，纸币流通率已经大大降低，非现金支付成为流行。数字货币是时代产物，也是全球市场追逐的热门。

国际清算银行（BIS）将数字货币定义为以数字形式表示的资产，不受管制的、数字化的货币，通常由开发者发行和管理。

比特币的出现对已有的货币体系提出一个巨大挑战。虽然它属于广义的虚拟货币，但却与网络企业发行的虚拟货币有着本质区别。

2020年Facebook推出天平币Libra，更是描绘了一幅让全球央行都大为紧张的重构全球金融基础设施的大愿景。

与比特币、Libra相比，数字人民币有何特点和优势？

优势还是作为国家法币的优势。但与比特币相比，法定人民币采用部分区块链技术，以实现安全性为目的，政府仍掌握主动权。

比特币则是完完全全意义上的区块链，任何人无法篡改。这也造成政府无法监管，容易滋生犯罪。另一个麻烦是，假如你的比特币账户密码忘记了，就一辈子没了，因为没有人主管比特币，没人可以给你改回来。

Libra就比较有趣了。在美国政府在迟疑要不要做数字货币时，facebook现行一步，于2019年宣布要建立一个无国界的货币，计划发行天秤币Libra。

其以一篮子货币做资产储备，来稳定币值，还要打造服务于全球数十亿人的金融基础设施，比如以非常便宜而且便捷的方式，解决国际汇款难题。

这一愿景足以让全球央行紧张不已。如果Libra足够稳定而且强势，很多本币不稳定的国家，可能会因为Libra的存在而丧失货币自主权。

而且Libra潜在打造的金融基础设施，极有可能打破一个国家的金融管控，使其金融体系暴露于风险之下。

由此中国在此背景下推出数字人民币，即使积极拥抱数字时代，也是提前掌控数字货币局面，化解潜在风险。其背后深意不言而喻，即是保护人民币主权。

在这一方面，中国走在前面。看到中国数字人民币的成果，原本犹疑的欧美国家也坐不住了，数字货币正成为主权国家竞争的新战场。

2020年10月9日，在国际清算银行（BIS）协调下，美联储带领欧洲央行、日本央行、英国央行、加拿大银行、瑞士央行和瑞典央行等，共同发布《央行数字货币：基本原则与核心特征》报告，并声称将为数字化货币制定规则及秩序。

10月12号，欧洲央行还探讨了是否发行数字欧元。许多国家都对数字货币采取了积极开发，但谨慎使用的态度。以目前的技术、基础设施、国际合作来看，尚未满足实施数字货币的条件。

据克里斯蒂安对全球63家中央银行的问卷调查显示，未来三年内，逾85%的受访央行不太可能发行任何法定数字货币，仅有3%央行在短期内会发行零售型央行数字货币。

此外，在技术层面，数字人民币要想国际化，仍需建立中国央行-全球商业银行-海外央行的多层运营体系与结算模式，这仍需时日。

虽然数字货币尚未大规模实施，但数字化人民币对内循环意义重大。其不仅能提升流动效率，还能助力资产数字化，顺应时代发展潮流，有利于经济发展。

其次，数字人民币采用区域链技术研发，具有防篡改、防伪造、防复制等特性，对于国家机关监控洗钱、反恐怖融资具有先天优势。

“风起于青萍之末”，从近期数字人民币超市场预期的进展可以看出，其落地信号不断释放，在国内试点区域流通也将进一步简化使用效率，成为内循环浓墨重彩的一笔。