【市场观潮】元宇宙主题持续“躁动”！相关概念股集体大涨

原創

11月12日，元宇宙板块延续涨势。截至收盘，德艺文创大涨20%、恒信东方实现2连板、奥雅设计、中文在线均大涨超11%，宝鹰股份一字涨停，蓝色光标、奥拓电子等纷纷跟涨。

港股市场方面，虚拟现实板块继续拉涨，科通芯城涨逾7%、舜宇光学科技、腾讯控股股价均上扬。

11月12日,德艺文创在回答投资者提问时表示“公司未来将运用VR+AR+MR混合现实技术，实现设计过程的可视化互动呈现”。无独有偶，蓝色光标当日在互动平台表示，公司已向相关部门提交元宇宙类商标申请。

目前元宇宙概念还没有十分明确的定义，但在资本市场上却是空前火热。就有关元宇宙相关商标注册来说，9月份，包括腾讯、爱奇艺、小红书、理想汽车、努比亚等各领域知名企业都申请了元宇宙相关商标。据不完全统计，截至目前，元宇宙相关商标注册公司已有近400家。

那么，站在风口上的“元宇宙”到底有何噱头?背后的逻辑又是什么?

元宇宙概念爆发

现在很多人谈及元宇宙，大多会参考“元宇宙第一股”Roblox提出的8大要素，即身份、朋友、沉浸感、低延迟、多元化、随时随地、经济系统和文明。其中，文明将会是最终发展方向。

简单说，元宇宙是一种超前“概念”，它需要软件与软件共同构建，需要完善各项技术作为支撑。作为多种技术的集大成者，它的发展过程将是漫长的。

然而即便如此，也阻挡不住各大巨头对其美好想象的追求。

11月11日，中国移动通信联合会元宇宙产业委员会举办揭牌仪式，该团队成员包括中国移动、中国联通、中国电信等。

据悉，这是国内首家获批的元宇宙行业协会，将重点开展的工作包括元宇宙产业的研究、加快元宇宙产业的技术创新与融合、推动元宇宙赋能实体产业发展、推广普及元宇宙新思维等。

此前，腾讯，华为、阿里、字节跳动等互联网大厂也纷纷斥巨资入局元宇宙，要么是做内容，要么是做硬件设备，他们都在期待着在下一个风口爆发。

在海外，Facebook创始人扎克伯格、微软CEO纳德拉等人更是重押布局元宇宙。10月28日，Facebook正式更名为Meta，实现从社交媒体转型为元宇宙公司；微软也刚在近日的Inspire全球合作伙伴大会上宣布了企业元宇宙解决方案；日本社交巨头GREE宣布将开展元宇宙业务等。

还有，罗振宇在所创立的得到APP上，掀起一阵元宇宙的学习热潮。据了解，该网课《元宇宙6讲》价格为29.9元，截至11月11日，学习人数已达39576人。不考虑折扣，该网课总营收超过100万元。

在时下科技发展水平之上，元宇宙距离现实生活仍存在一定距离，但对于未来而言是趋势。

海通证券认为，元宇宙重塑未来时代互联网价值。元宇宙以内容创作者为核心的商业模式，造就真实世界镜像的数字孪生场景，将会打破当前移动互联网用户规模和时长的天花板，新兴场景拓展亦打开ARPU值提升空间。

元宇宙市场将达万亿美元规模？

元宇宙设想本身便充满无限潜力，各国巨头的加持亦扩大了对其市场规模的想象。据普华永道预测，元宇宙市场规模在2030年将达到1.5万亿美元。

面对如此庞大的市场规模，尚处萌芽阶段元宇宙概念未来又会演变成什么呢？实际上，在迸发元宇宙概念前，5G 基础设施、用于智能终端的显示屏、AI 芯片等技术不断发展演进，同时工业互联网、产业互联网、数字孪生、VR 游戏等概念均不断成熟。而在元宇宙概念诞生后，可以很好地总结这一时期大部分技术的发展方向。

对此，东方证券指出，元宇宙的底层由基础设施与终端硬件设备组成，在此基础上，元宇宙还需要大量的软件与技术协同。基于此，元宇宙可以衍生出相应的应用，并基于元宇宙各类应用发展出潜在的内容载体。

安信证券认为，元宇宙是一个空间维度上虚拟而时间维度上真实的数字世界，旨在形成一个将网络、硬件中断和用户囊括进来的虚拟现实系统，未来有望产生相当可观的市场。

关于元宇宙的投资标的，中信证券表示“当前时间点很难给出元宇宙的短期受益投资标的，但中长期，看好由此带来的相关领域投资机会。”

概念逐步落地是关键

虽然前景诱人、想象美好,但概念也总得落地现实！当前，A股市场“元宇宙热”受到各路资金追捧，相关概念股涨幅惊人。火热行情下，亦有多家公司收到了监管关注函。

11月12日，中文在线收深交所关注函，要求说明公司与腾讯、百度合作的各项业务与元宇宙的关联性，以及是否存在利用互动易平台迎合市场热点、影响公司股价的情形等。

据统计，自11月份以来，还有中青宝、昆仑万维、盛天网络等7家公司收到监管关注函。截至目前，中青宝、昆仑万维、盛天网络、佳创视讯均在回复函中表示，不存在主动迎合市场热点炒作公司股价的情形，并认为元宇宙概念目前依然是早期阶段，未来发展需要时间检验。

值得警惕的是，面对元宇宙概念持续的炒作，投资者应对当前被热炒的“元宇宙”概念股保持几分理性的认识。

文：虹小豆