【焦點】馬斯克振臂一呼，機器人板塊掀起漲停潮，這些個股或持續受益！

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大洋彼岸的「鋼鐵俠」，動不動就在A股刮起一股旋風，從新能源、鋰電池、到衛星互聯網，這次輪到「機器人」。

6月21日，在特斯拉人形機器人「擎天柱」即將現身的消息推動下，A股的機器人概念大漲，成為市場焦點，機器視覺、人腦工程、人工智能、工業4.0等相關板塊紛紛走高。

特斯拉的「擎天柱」有何魔力？

消息面，特斯拉人工智能日預計在9月30日開啓，屆時將推出Optimus(「擎天柱」)原型機，馬斯克暗示這次的特斯拉AI日將「令人震撼」。

此前在2021年8月的特斯拉宣佈了名為Optimus的人形機器人。今年4月馬斯克表示，Optimus是2022年最重要的產品開發項目，甚至可能比汽車業務更重要。

據悉，這款人形機器人身高1.72m，重量57kg，負載20kg（手臂附加5kg），行動速度最高可達8公里/小時。其表面由「輕質材料」制成，比人的皮膚更為光滑。

同時，「擎天柱」面部有一個屏幕，具有40個自由度，可顯示具體信息；並擁有人類活動水平的雙手，四肢由40個機電執行器控制；雙腳可感應反饋，實現平衡和敏捷動作。

值得一提的是，該機器人頭部將配備與特斯拉汽車相同的智能駕駛攝像頭，内置FSD芯片，並與汽車共用AI系統——畢竟之前馬斯克表示，「可以說特斯拉是全球最大的機器人公司，我們的汽車差不多算是有輪子的半感知機器人」。

興業證券研報中表示，人形機器人Optimus整體設計與人類一致，共用特斯拉汽車 AI 系統。同時，Optimus 將會是一款通用化幫助型機器人，由人打造，為人服務，而且會確保一直對人友好，能把人從危險的、重復的、無聊的任務中解放出來，甚至還能跟已經高度自動化的特斯拉車輛生產進一步結合協作。

該券商認為 Optimus 將會被首先安排到特斯拉超級工廠内，逐漸取代人類員工做一些重復體力勞動，用於緩解生產力短缺。

機器人板塊掀起漲停潮，國產機器人產業迎新機

在特斯拉人形機器人「擎天柱」即將現身的消息推動下，6月21日A股機器人板塊上演逆市漲停潮，邁赫股份、神思電子、巨輪智能、新時達、亞威股份、克來機電、泰爾股份、科遠智慧、中大力德、愛仕達、奧拓電子集體漲停。此外，科大智能、拓斯達等均大漲超7%。

借著機器人板塊大火，財華社也簡單梳理下國產機器人產業鏈，盤一盤哪些企業會受益。

實際上，早在特斯拉人形機器人「擎天柱」即將現身之前，國内機器人產業鏈也在緊鑼密鼓的發展，近期也傳出一些新的行業動向。

政策層面，2021年12月，工業和信息化部等15個部門印發《「十四五」機器人產業發展規劃》中，明確指出到2025年中國成為全球機器人技術創新策源地、高端制造集聚地、集成應用新高地。同時，加快醫療、養老、電力、礦山、建築等領域機器人準入標準制訂、產品認證或注冊。

產業動向方面，近年來，我國機器人產業捷報頻頻。比如本月6月9日，美的集團發佈了首款家庭服務機器人，計劃今年下半年在國内市場量產上市。該款機器人將於美的家電連接，還計劃與華為鴻蒙系統打通。

另外，近期由百度與吉利聯合創立的集度汽車發佈首款汽車機器人量產概念車ROBO-01。集度CEO夏一平表示，智能汽車3.0時代就是汽車機器人的時代。

此外，將時間線再往前推進，還有碧桂園旗下的博智林機器人的建築機器人和餐廳機器人，近年來都以實現商業化。

國產機器人產業鏈投資熱度不斷提升背後，是國内技術進步和工程師紅利的崛起，機器人在制造業上正在替代工人，生產的效率進一步提升。未來，機器人還有可能在軍事、服務、娛樂等領域取代人類，「鋼鐵俠」已不僅僅存在於美國科幻電影中，而正走入我們的生活。

當前機器人種類比較多，主要分為兩大類——

1.工業機器人：我國是制造業大國，目前也是最大的工業機器人市場，不過國内行業格局較分散，競爭力不算強。

目前國内工業機器人廠商銷售額與國際巨頭仍有超過10倍的巨大差距。規模差距帶來的是零部件採購價格的巨大差距，而且無法使用性能更好的定制化部件。

零部件是工業機器人核心技術壁壘所在，從成本上來看，核心零部件佔工業機器人成本大頭，約七成。工業機器人最核心的三個零部件分别是伺服電機、減速機、控制器，分别約佔整機成本的30%、20%和20%。

2.服務機器人：定位就是服務，與工業機器人的本質區别在於，工業機器人的工作環境都是已知的，確定的。而服務機器人所面臨的工作環境絕大多數都是未知的，不確定的。

隨著技術進步，勞動力價格日趨上漲，以及老齡化的蔓延，使服務機器人的性價比提升，市場滲透率不斷擡高。

當下大火的掃地機器人，就是屬於服務機器人的一種。包括很多醫院引進的醫用機器人，也屬於一種更專業化的服務機器人，IFR預測在未來的4年里，醫療機器會以每年19%的速度增長，2016年全球市場規模估計會增長到119億美元。

筆者根據券商相關研報，梳理機器人產業鏈具體投資機會如下：

1、傳統機器臂產業鏈：綠的諧波、雙環傳動、匯川技術有望長期維度受益於FA機器人以及服務機器人的雙重利好；

2、特斯拉汽車產業鏈：三花智控、拓普集團為代表的的個股，供應邏輯較為清晰；

3、碳纖維：為代表的新材料的應用，做到充分減重，有望受益機器人產業景氣度；

4、人工智能方向：柏楚電子，億嘉和等，類似特斯拉人技術路徑的公司，有望成長為細分龍頭。