A股大幅杀跌创指重挫4% 市场避险情绪浓厚金融股强势护盘

原創

6月16日，沪深三大指数开盘涨跌不一，开盘后两市延续弱势调整，指数大幅杀跌，宁德时代、迈瑞医疗等权重股领的拖累创业板指跌超3.5%跌破3200，深成指持续下挫至跌逾2%，前期热点板块鸿蒙概念股延续颓势、汽车整车、锂电股全线走弱，盐湖提锂等板块较萎靡，仅油气石化、第三代半导体、农业种植等少数板块活跃上涨，沪指表现稍强。午后，两市指数指数延续下行态势，沪指下挫至跌逾1%，创业板指单边下行放量重挫逾4%，深成指持续下跌逾2%，前期热点纷纷回调，汽车板块走弱，不过，鸿蒙概念股尾盘回暖，券商股逆势拉升。总体而言，沪深两市延续弱势调整，两市2900多只个股收跌，仅1200余股上涨，题材整体萎靡，市场避险情绪强烈，亏钱效应显现。

截至收盘，沪指跌1.07%报3518.33点，成交额达4106亿元；深成指跌2.57%报14295.93点，成交额达5216亿元；创指跌4.18%报3125.70点，成交额达2288亿元。两市全天成交额回至万亿下方约9300亿，北上资金净卖出4亿。

盘面上，半导体、石化油服、鸿蒙概念逆市活跃，LED概念、卫星导航、铁路基建、券商信托、多元金融、银行等数个板块小幅红盘，汽车产业链、锂电池、医美、白酒、有色、医疗保健等板块跌幅居前。

半导体概念逆市活跃 大金融护盘明显

全球功率半导体龙头英飞凌正在酝酿新一轮产品涨价，受涨价消息刺激，半导体板块逆市活跃上涨，聚灿光电(300708.CN)、飞利信(300287.CN)涨20%涨停，派瑞股份(300831.CN)涨超17%，奥海科技(002993.CN)、金溢科技(002869.CN)、赛腾股份(603283.CN)等涨停，华微电子(600360.CN)、乾照光电(300102.CN)等多股跟涨。通信设备板块冲高，大富科技(300134.CN)涨超11%，东方通信(600776.CN)、合众思壮(002383.CN)涨停，硕贝德(300322.CN)、移为通信(300590.CN)等跟涨超5%。煤炭概念股冲高，恒源煤电(600971.CN)涨停，*ST天首(000611.CN)涨超5%，中煤能源(601898.CN)、上海能源(600508.CN)等跟涨。此外，大金融护盘表现活跃，证券板块拉升冲高，湘财股份(600095.CN)涨停，华林证券(002945.CN)、南京证券(601990.CN)涨超4%，国联证券(601456.CN)等涨逾3%。银行股短线拉升，南京银行(601009.CN)涨3%，江苏银行(600919.CN)、上海银行(601229.CN)、招商银行(600036.CN)、长沙银行(601577.CN)等跟涨。

午后，石油板块拉升走强，海油发展(600968.CN)、准油股份(002207.CN)强势涨停，潜能恒信(300191.CN)涨逾10%，博迈科(603727.CN)涨逾9%，博汇股份(300839.CN)涨近6%，中曼石油(603619.CN)、中海油服(601808.CN)等多股跟涨超4%。鸿蒙概念拉升回暖，传智教育(003032.CN)涨停，超图软件(300036.CN)大涨超16%，蓝盾股份(300297.CN)涨逾12%，九联科技(688609.CN)、润和软件(300339.CN)等跟涨。不过，汽车产业链板块重挫领跌，长城汽车(601633.CN)、长安汽车(000625.CN)、北汽蓝谷(600733.CN)、海马汽车(000572.CN)跌停，比亚迪(002594.CN)、东风汽车(600006.CN)等跌逾9%触及跌停。锂电池概念大幅下挫，天赐材料(002709.CN)、多氟多(002407.CN)、天际股份(002759.CN)跌停，天华超净(300390.CN)、欣旺达(300207.CN)跌超10%，宁德时代(300750.CN)等跌超5%；有色金属板块持续下跌，华友钴业(603799.CN)跌停，赣锋锂业(002460.CN)跌逾9%触及跌停，云铝股份(000807.CN)大跌逾8%，寒锐钴业(300618.CN)、西藏矿业(000762.CN)等跌超7%。

首批公募REITs将上市 美联储议息在即

6月17日凌晨，美联储将公布利率决议。虽然本次市场预计美联储仍不会采取任何政策举措，但可能会向市场发出信号，表明正在考虑改变购债政策。值得一提的是，自2020年3月23日美联储宣布开启无限量QE以来，在全球流动性宽松的环境下，A股和美股均不断走高。与此同时，美元指数进入下行通道，人民币开启升值，美元兑人民币汇率从7.09调升至6.5附近。在本轮QE过程中，人民币汇率与美元指数的同步性和相关性均明显提升。因此，有市场分析，参考历史经验，从美联储正式讨论taper到公布taper计划的阶段，预计美债收益率将重回上行，届时预计美元指数可能出现反弹，人民币短暂贬值。对A股而言，美联储Taper通过美债收益率、美元指数、美股等直接或间接影响A股表现。

另外，作为划时代的产品，首批公募REITs的一举一动都受到关注。6月15日晚，首批REITs产品分别于沪深两市交易所发布了上市公告交易书正式官宣于6月21日正式上市，这标志着国内公募REITs产品试点工作即将正式落地。需要引起投资者关注的是，公募REITs上市首日价格涨跌幅限制比例为±30%，非上市首日涨跌幅限制比例为±10%。中金研报分析表示，考虑到资本市场对于REITs产品及其投资逻辑尚不甚熟悉，不排除首批产品上市后二级市场价格出现一定波动。另外，从境外市场来看，出现过部分REITs产品上市后类似股票大幅上涨或者下挫的现象，建议投资者理性看待首批上市REITs投资价值，避免追涨杀跌，导致投资损失。而对于公众投资者来说，也需要注意背后的风险，切不可怀有炒公募REITs“一夜暴富”的心态，不要盲目布局。

避险情绪浓厚 短期防范风险为主

美联储议息在即，沪深两市今日走出震荡回调走势，指数单边下行，沪指低开低走跌逾1%回踩3500点，深成指持续下挫至跌逾2%，创业板指数则在权重指标股领跌之下重挫跌逾4%向3100点靠拢，市场几乎毫无抵抗。技术面上，连续三个交易日的阴线回调使得目前上证指数已经下行至3500整数关口附近，3500点附近汇聚了半年线、60日线，同时周线级别10周线、20周线也在此附近，所以可以看做是近期短线上的强支撑，接下来关注该平台附近的支撑力度。不过，从两市较昨日明显萎缩的成交量看，目前市场并未呈现恐慌性杀跌盘出逃现象，意味投资者持股信心并未受太大影响。如果消息面短时间没有太大利空，叠加大金融股护盘，不排除沪指仍有重新回到3600点一线做横盘整理的可能，创业板指数节奏继续与沪指同步。

展望后市，大盘高位震荡，鉴于当下A股市场已经重回弱势趋势，个股赚钱效应低，板块轮动频繁，操作难度大，叠加凌晨美联储议息会议时间节点，所以建议近期以防范市场风险为主，严格控制仓位，多看少动。机会方面，可留意底部形态较好的大消费方向，其中如医药、食品、饮料、服装，新能源汽车产业链等仍可重点关注，中期逢低关注具备估值优势的绩优股等。